Торговля опционами как балансирование рисков

Биржевая торговля — это методика управления риском. Если понимаешь структуру рисков, то можешь быстро, на качественном уровне, оценивать различные подходы, видеть возникающие возможности, избегать опасных сценариев.

Этот курс для вас, если:

• Вы хотите прокачать понимание рынка опционов РФ
• Вы хотите больше узнать о рисках, научиться их контролировать и понять, как это использовать в торговле

Требования к слушателям:

• Уровень подготовки может быть от начинающего до опытного

Необходимо знать:

• опционная волатильность (implied volatility)
• историческая волатильность
• греки (дельта, гамма, вега, тетта)

Программа видеокурса:

Часть 1

Риск всегда нелинеен. На опционах все нелинейно. Риск надо уметь оценивать и регулировать. Связь доходности и риска — базовый принцип. Ранжирование риска:

• Дельта опцион как вероятность исполнения контракта в деньгах
• Вега опцион — чистый рыночный риск.
• Тетта опцион — мера вашей агрессии при регулярном дельта-хедже.
• Биржевое ГО — комплексная оценка риска

Часть 2

Улыбка волатильности — расширенный подход к оценке возможностей/риска

• Наклон улыбки
• Форма улыбки
• Зависимость улыбки от времени, уточнение расчета Тетты

Часть 3

Построение стратегий на опционах как применение теории о рисках:

• СГП (слабо-гамма-положительная стратегия)
• Непокрытая продажа ванильных опционов